广州江南大道营业部投资者教

育系列活动

—读懂上市公司定期报告（概述篇）

2022年3月

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目 录

1 定期报告是什么

2 定期报告的披露时间和路径

3 定期报告包含的主要文件

4 定期报告编制与披露需要遵守哪些主要规则

5 定期报告正文与定期报告摘要有什么区别

6 如何快速定位定期报告的披露信息

7 如何快速掌握定期报告的要点

8 什么是业绩预告和业绩快报

9 “预亏”、“预盈”、“预增”、“预减”

10 定期报告的“保真”要求是什么

不同板块上市公司披露的定期报告存在哪些差异 11

境内和境外市场都上市的公司—特殊的要求 12

可以在定期报告中豁免披露的信息 13

3

• 上市公司在每一会计年度上半年结束后，向证券监

管机构提交并向社会公众公告的定期报告，目的在

于及时披露公司每一会计年度前六个月的经营与财

务状况，以便投资者了解公司信息。

（一）定期报告是什么

• 年度报告是上市公司一年一度对其报

告期内的生产经营概况、财务状况等

信息的全面总结，是上市公司信息披

露制度的核心。

小结：定期报告尤其是年度报告，是上市公司对整个报告期内生产经营、财务状况、投资发展、治理

内控等情况的总结分析，是投资者获取公司信息的重要来源，以及投资决策的重要依据是投资者获取

公司信息的重要来源，以及投资决策的重要依据！

年度报告 中期报告（半年度报告）

4

披露

时间

定期报告

• 年度报告：每个会计年度结束后4

个月内（4月30日前）

• 中期报告：每个会计年度的上半年

结束之日起2个月（8月31日前）

• 证券交易所网站（可查全文和摘要）

• 符合中国证监会规定的报刊（可查摘要）

• 符合中国证监会规定报刊依法开办的网站

（可查全文）

（二）定期报告的披露时间和路径

路径

5

（三）定期报告包含的主要文件

公司出具的文件

年度报告披露相关文件 半年度报告披露相关文件

• 年报全文和摘要；

• 内部控制自我评价报告（如适用）；

• 社会责任报告（如适用）；

• 董事会、监事会、独立董事对非标准审计意见涉及事项的专项说明或意见（如适用）；

• 董事会关于年度募集资金存放与使用情况的专项报告（如适用）；

• 董事会、监事会关于会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的说明（如适用）；

• 独立董事对公司对外担保情况的专项说明；

• 独立董事年度述职报告；

• 审计委员会年度履职情况报告；

• 退市情况专项报告（如适用）

• 半年报全文和摘要；

• 董事会、监事会、独立董事对非标准审计意见涉及事项的

专项说明或意见（如适用）；

• 董事会、监事会关于会计政策或会计估计变更、重大会计

差错更正的说明（如适用）；

• 中国证监会和本所规定的其它文件。

6

（三）定期报告包含的主要文件

年审会计师事务所出具的文件

年度报告披露相关文件 半年度报告披露相关文件

• 会计师事务所出具的年度审计报告（包括经年审会计师审计的财务报表及附注）；

• 会计师事务所对公司控股股东及其关联方占用资金情况的专项说明；

• 会计师事务所对非标准审计意见涉及事项出具的专项说明（如适用）；

• 会计师事务所出具的对公司募集资金存放与使用的专项审核报告（如适用）；

• 会计师事务所出具的关于会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的说明（如适用）；

• 会计师事务所对重大资产重组盈利预测实现情况的专项审核报告（如适用）；

• 会计师事务所出具的财务报告内部控制审计报告（如适用）；

• 会计师事务所对营业收入扣除事项及扣除后营业收入金额出具的专项核查意见（如适用）；

• 会计师事务所对非经常性损益出具的专项核查意见（如适用）。

• 会计师事务所出具的审计报告（包括经年审会计师审

计的财务报表及附注）（如适用）；

• 会计师事务所对非标准审计意见涉及事项的专项说明

或意见（如适用）；

• 会计师事务所关于会计政策或会计估计变更、重大会

计差错更正的说明（如适用）；

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主要规则

法律

中国证监会制定的规章和规范性文件

证券交易所

《证券法》

《上市公司信息披露管理办法》

业务规则、业务通知

（四）定期报告编制与披露需要遵守哪些主要规则

8

（五）定期报告正文与定期报告摘要有什么区别

正文

篇幅较长

投资者可进行详尽阅读

耗费较多的时间和精力

摘要

正文的精简提炼

投资者可快速阅读并掌握上市公司财务状况和经营情况

耗时短但不够全面

如果投资者需要全面了解上市公

司的经营成果、财务状况及未来

发展规划等信息，还是应当仔细

阅读定期报告正文的内容

9

• 重要提示

• 公司基本情况

• 重要事项

• 重要提示、目录和释义

• 公司简介和主要财务指标

• 管理层讨论与分析

• 公司治理

• 环境和社会责任

• 重要事项

• 股份变动及股东情况

• 优先股相关情况

• 债券相关情况

• 财务报告

正文框架 摘要框架

（六）如何快速定位定期报告的披露信息

10

管理层讨论

和分析

公司简介和主要

财务指标部分 重要事项

内容-基本财务数据和指标

（如：营业收入、净利润、每股

净资产、每股经营活动产生的现

金流量净额等）

对投资者的贡献-向投资者提供

了上市公司的主要情况

（七）如何快速掌握定期报告的要点

内容-对业务经营信息和财务报告数

据、公司所处行业情况以及报告期内

发生和未来将要发生的重大事项的

对投资者的贡献-有助于投资者了解

其经营成果、财务状况及未来可能的

变化

内容-重大诉讼、担保、公司实际

控制人及股东等承诺相关方做出

的承诺事项、关联交易和并购

对投资者的贡献-是投资者揭开公

司“美丽”面纱的主要信息来源

财务报告

内容-审计报告及资产负债表、

利润表、现金流量表、所有者权

益变动表等内容

对投资者的贡献-发掘有价值线

索的关键

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业绩预告 业绩快报

区间值，准确性无法保证

主要会计数据和经营指标

较准确的数值

公平性

及时性

（八）什么是业绩预告和业绩快报

共同点

• 上市公司“预先”披露业绩的两种方式

• 在定期报告披露之前，上市公司对报告期的业绩提前进行预告，目的是在正式财务报告披露

之前，向市场和投资者传递公司的业绩变化情况。

不同点

公司当期业绩的“预测”

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四大预告

预亏

上市公司预告当期发生亏损

预赢

预增

预减

上市公司预告当期扭亏为盈

上市公司预计年度净利润与上年同期相比

将上升

上市公司预计年度净利润与上年同期相比

将下降

小结-上市公司通过及时披露公司的经营以及盈余信息，可以降低与投资者之间的信息不对称，提前释放业绩风险或利好消

息，减少定期报告披露时公司股票价格的剧烈波动，投资者也可以相应进行风险规避或作出投资决策。

（九）“预亏”、“预盈”、“预增”、“预减”

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真实、准确、完整

并且保证上市公

司及时、公平地

披露信息，所披

露的信息真实、

准确、完整

披露定期报告时，

上市公司的董事、

监事、高级管理

人员应当对定期

报告签署书面确

认意见

（十）定期报告的“保真”要求是什么

当董事、监事和高级管理人员无法保证定期报告内容的真实性、准确性、完整性或者有异议的，应当在书面确认意见中发表意见并陈述

理由，上市公司应当披露。上市公司不予披露的，董事、监事和高级管理人员可以直接申请披露。董事、监事和高级管理人员发表异议

时，应当遵循审慎原则，其保证定期报告内容的真实性、准确性、完整性的责任不仅因发表意见而当然免除。

遵循审慎原则

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共同点

• 遵循法律和相关规定-《证券法》《上市公司信

息披露管理办法》《公开发行证券的公司信息

披露内容与格式准则第2 号—年度报告的内容

与格式（2021 年修订）》《公开发行证券的公

司信息披露内容与格式准则第3 号—半年度报

告的内容与格式（2021 年修订）》

• 总体框架和主要内容相同

• 在披露行业情况时，都需要披露所处行业基本

情况、发展阶段、周期性特点以及公司所处的

行业地位情况，新公布的法律、行政法规、部

门规章、行业政策对所处行业的重大影响等内

容

（十一）不同板块上市公司披露的定期报告存在哪些差异

不同点

科创板

• 允许未盈利企业上市

• 在实现盈利前，应当提示未盈利的情况

• 披露尚未盈利的原因及影响

• 公司核心竞争力和经营活动面临的重大风

险

• 针对性披露科研水平、科研人员、科研投

入等能够反映行业竞争力的信息

创业板

• 允许未盈利企业上市

• 在实现盈利前，应当提示未盈利的情况

• 披露尚未盈利的原因及影响

• 公司核心竞争力和经营活动面临的重大风

险

• 针对性披露技术、产业、业态、模式等能

够反映行业竞争力的信息

15

（3）

（2）

（1）

1. 原则上应同时遵守多个

上市地对定期报告编制和

披露的要求

3. 发行境内上市外资股及

其衍生证券并在证券交易

所上市的公司，应当同时

编制年度报告的外文译本

2. 如果境外证券市场对定期报告的编制和披露要求与境内

规定不同，应当遵循报告内容从多不从少、报告要求从严

不从宽的原则，并应当在同一日公布年度报告。

（十二）同时在境内和境外市场上市的公司，其定期报告编制和披露方面有哪些特殊的要求？

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（十三）可以在定期报告中豁免披露的信息

在特殊情况下，上市公司可以豁免披露部分信息。

如由于国家秘密、商业秘密等特殊原因导致定

期报告内容与格式准则规定的某些信息确实不便

披露的，公司可以不予披露，但应当在定期报告

相关章节详细说明未按定期报告内容与格式准则

要求进行披露的原因。

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结束语

心系投资者，携手共行动！

投资者教育，我们一直在路上！